Bancherul - BANCI / Opinie / Creste dobanda la euro, dar nu suficient pentru refinantarea creditelor din euro in lei

Ca de obicei, "analistii" financiari in rol de ziaristi/vedete TV se grabesc sa propovaduiasca, alaturi de previziuni ale cursului furate de la analistii bancilor, scenarii fantasmagorice despre efectele cresterii dobanzii la euro cu 0,25 puncte procentuale asupra ratelor la credite. Si sa dea sfaturi proaste.

E vorba de Moise Guran, care ne recomanda, cu carisma sa compusa dintr-o gura mare si o gesticulatie atat de sigura de parca ar purta insigna Nobel la piept, ca ar trebui sa ne gandim serios sa ne refinantam creditul ipotecar din euro in lei.

Ce a facut el: a calculat cam cu cat ar creste rata lunara la un credit in euro de 50.000 de euro, daca dobanda ar urca cu 0,25%, tot atat cu cat a fost majorata dobanda de referinta in euro. Rezultatul: rata lunara creste cu 8 euro.

A dat apoi foarte viguros din maini si din gura, sa ne sperie ca asta e doar inceputul, ca dobanda la euro ar putea sa creasca in urmatorii ani cu pana la doua puncte, pentru ca inainte de criza a fost 5%, in timp ce inflatia era 3%.

Daca si cand va ajunge dobanda la euro din nou la 5% si cand, foarte putini ar indrazni sa prevada, avand in vederea recesiunea si criza cu care se confrunta inca zona euro.

Pana atunci insa, o refinantare, ACUM, din euro in lei, e sinucidere curata. Si va spun si de ce, dupa ce am facut un calcul simplu:

Sa presupunem ca ai un credit in euro de 50.000 de euro cu o dobanda de 5,8% (cazul BCR), pentru care platesti o rata de 320 de euro timp de 25 de ani.

Daca l-ai schimba in unul in lei, cu o dobanda de 8,4% (cat practica BCR), atunci rata ti-ar creste la 400 de euro. Pierderea ar fi de 24.000 de euro in 20 de ani.

Daca dobanda la euro va creste cu 0,25%, la 6,05%, rata se majoreaza cu doar 4 euro, la 324 de euro.

Chiar daca dobanda in lei ar scadea cu un punct, pana la 7,4% (presupunand ca si BNR va reduce dobanda, insa nu in acest an, dupa cum apreciaza analistii, ci abia de anul viitor), rata ar ramane mult mai mare decat in euro, mai exact 366 de euro, pierderea in 25 de ani fiind de aproape 13.000 de euro.

Chiar si in situatia foarte putin probabila in care dobanda la euro ar creste cu un punct, intr-un an sa zicem, la 7%, rata lunara ar fi de 353 de euro, fata de 400 de euro in cazul creditului in lei.

Dincolo insa de costul suplimentar al dobanzii in lei, substantial mai mare decat o crestere a dobanzii in euro cu 0,25% sau chiar cu un punct, o refinantare din euro in lei este, pe de o parte, foarte dificila, iar pe de alta presupune si asumarea unor pierderi suplimentare.

Este vorba de faptul ca o casa cumparata in 2007 la un curs de 3,5 lei valoreaza acum mult mai putin, ceea ce inseamna ca multa lume se afla in situatia de a avea credite cu valori mai mari decat pretul casei, chiar dupa 2-3 ani de plata a ratelor. Sunt under water, cum zic americanii. La apa. Imposibil sa o refinantezi cu aceeasi garantie.

In plus, din cauza dobanzii mai mari in lei, ai acces la un credit mai mic decat atunci cand l-ai luat in euro, asa ca din nou s-ar putea ca refinantarea sa fie imposibila.

Acum ca am facut atatea calcule, imi permit sa va dau si eu un sfat. Inainte de a face ceva cu creditul in euro, documentati-va bine inainte, mai bine decat asa-zisii analisti de pe sticla sau de pe net, ca noi.